Christoffer har gjort en förhandsanalys av Eltel inför bolagets Q2-rapport som släpps nästa tisdag. 
Vi höjer rekommendationen för Eltel till öka (tidigare minska) och vår riktkurs till 14,0 kronor (tidigare 13,8 kronor) inför bolagets Q2-rapport den 21 juli. Höjningen av rekommendationen beror främst på kursfallet på cirka 15 % sedan vår uppdatering i slutet av juni, vilket vi anser har fört värderingen tillbaka till en mer attraktiv nivå. Utöver detta höjer vi våra prognoser för åren 2026–2028 något, främst för att återspegla de nyligen meddelade kontraktsvinsterna i Finland värda 54 MEUR, medan våra Q2-prognoser förblir oförändrade. Vi förväntar oss fortsatt solid omsättningstillväxt, driven av Power-segmentet, samt en ytterligare förbättrad årlig lönsamhet. I rapporten fokuserar vi på hållbarheten i vändningen i Norge, ledningens kvalitativa marknadsutsikter och kommentarer kring målet om en justerad EBITA-marginal på 5 %.