Anttis kommentar om guidningen:
14 gillningar
Siltanen har även gjort en bolagsanalys 
Orion publicerade på onsdagen framtidsutsikter för 2026 samt en uppskattning av omsättningspotentialen för det framgångsrika prostatacancerläkemedlet Nubeqa. Guidningen överträffade våra förväntningar gällande omsättningen och även mittpunkten för resultatguidningen ligger högre än våra prognoser. Dessutom preciserade bolaget den långsiktiga intäktspotentialen för Nubeqa till över 1 miljard euro. Potentialen ligger i linje med våra prognoser (2030). Marknaden belönade ägarna med en rejäl uppgång i aktien. Vi höjer våra prognoser i och med den nya informationen. I motsvarighet till de höjda prognoserna höjer vi vår riktkurs till 75 euro (tid. 66) och upprepar rekommendationen öka.
9 gillningar
Siltanens tankar om Orion och Nubeqas starka framfart kan även höras i en färsk video som hann spelas in idag. 
”Cancerläkemedlet Nubeqas framgång är som en historia skriven i stjärnorna. Orion bedömer att deras andel av Nubeqas försäljning kommer att överstiga miljardstrecket i euro i slutet av decenniet. Aktien är på sina högsta nivåer någonsin och tillväxtdrivarna är på plats, men varifrån ska framtida avkastning byggas när Nubeqas patentskydd så småningom löper ut.”
Ämnen:
00:00 Inledning
00:23 Försäljningen av Nubeqa bara accelererar
02:02 Stark resultathävstång
02:41 Långsiktig avkastningspotential
03:57 Politiska och regulatoriska risker i USA
05:45 Vad händer efter Nubeqa?
09:25 Är Orion fortfarande billigt?
10 gillningar
Detta var en bra genomgång av de framtida utsikterna på lång sikt:
-Man kan säga att fram till brytpunkten mellan 2020- och 2030-talet kommer det, med hjälp av Nubeqa och expansionen av dess användningsområde, att strömma in pengar i Orion genom alla dörrar och fönster i ganska massiva mängder.
-Sedan löper patenten för detta läkemedel ut vid mitten av 2030-talet, och nya produkter kan komma från forskningspipelinen.
-Det bör också konstateras att alla Orions divisioner för närvarande är i ganska bra skick, vilket innebär att inget katastrofscenario är i sikte även om forskningspipelinen inte skulle producera någon ny jättehit.
-Intressant i utredningen var informationen om att effekten av ett utlöpande patent börjar synas i bolagets börsvärdering 4–6 år före själva utgången. I Orions fall skulle detta innebära slutet av 2020-talet, men samtidigt kan expansionen av Nubeqas användningsområden aktualiseras då. Skulle detta alltså ge en utjämning?
-Man funderar på var alla pengar som väller in ska placeras: företagsköp, genomförande av den globala strategin, extrautdelningar eller vad? Gissningen är att något kommer att hända på denna front, det vill säga att vi kommer att få se några nya utspel från bolaget under de kommande åren.
-Tidpunkten för publiceringen av denna video var aktuell såtillvida att det handelsskrigsscenario som diskuterades där landade rakt i knät på oss omedelbart. I morgonens nyhetsflöde fanns en nyhet från USA om att Trump har siktet inställt på de läkemedelsbolag som hittills inte har slutit avtal med honom om prissänkningar på läkemedel. Bland dessa finns bland annat Bayer/Orion. Det är alltså inte uteslutet att “vi får höra mer” och att det snart finns behov av att rita upp nya framtidsplaner även för Orion.
11 gillningar
Jag ser själv att Orions stora risk ligger i företagsförvärv. Man köper ett läkemedelsutvecklingsbolag dyrt, vars läkemedel i slutändan inte lyckas. Givetvis lyckas inte heller den egna läkemedelsutvecklingen alltid. Så även om allt ser bra ut nu, finns det också risker längs vägen.
4 gillningar
Här är ännu den data som jag grävde fram ur minnet under intervjun:
7 gillningar