Yllättävän vähän keskustelua Nordean tuloksesta, mutta ehkä tämä kertoo siitä, että yritys tekee tasaista ennakoitavaa tulosta. Ehkä juuri yllätyksettömyys tekee tästä vähemmän herkullisen analysoimiskohteen.
Nordea treidaa nyt n. 15,82€ tasolla ja tekee ennakoitua EPS:iä n. 0,35€ per kvartaali niin tästä saa vuodessa sen n. 1,40€. Jos tästä makettaisiin osinkona vaikka 63% (Nordean linjauksen mukaan 60-70% väliltä, otetaan 63% eli vähän keskipisteen alle) niin olisi osinko 0,88€ ja tämän päivän kurssilla osinkotuotto olisi reilut 5,5%.
Citi positiivisilla mielin tuloksesta näemmä myös.
Käytännössä päivälleen 3kk sitten Inderesin suositushinta 16,50€ → 17,50€ ja silloin hinta pörssissä oli n. 17,00€. Ja suositus: vähennä. Nyt 3kk myöhemmin hinta pörssissä n. 15,82€ (eli laskenut n. 7%) ja varovaisen positiiviset kommentit.
Nordean oma ohjeistus ennallaan ja se, että omien ostot tauolle ja voitonjako kysymysmerkkinä ei mielestäni tämä laskun arvoista. Tuloksentekokyky pitkässä juoksussa ratkaisee, joskin toki regulaatiota hyvä seurata myös sijoittajien osalta. Vahva perustekeminen jatkunee ja en olisi huolissani tästä.
Eiköhän tälle lisää & osta -suosituksia saada 